新股申购
首页 >> 客服中心 >> 常见问题 >> 新股申购

             

Q. 新股申购办法规定按市值申购是什么意思?

A:根据《上海市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》、及《深圳市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》均规定“采用网上按市值申购方式首次公开发行股票”。

按市值申购的具体含义为:投资者必须持有非限售A股股份市值不低于1万元,且申购时账户内必须存有足额资金才能参与申购。

Q. 投资者的具体市值怎么计算?

A:沪深两市均规定:

(1)投资者持有的市值以投资者为单位进行计算。其中深圳证券账户多处托管的,其市值合并计算。

(2)同一市场,投资者持有多个证券账户的,多个证券账户的市值合并计算;并且融资融券客户信用证券账户的市值合并计算到该投资者持有的市值中,证券公司转融通担保证券明细账户的市值合并计算到该证券公司持有的市值中。不合格、休眠、注销证券账户不计算市值。

(3)投资者相关证券账户持有市值为其T-2 日日终持有的市值,按其T-2日证券账户中纳入市值计算范围的股份数量与相应收盘价的乘积计算。

Q. 投资者持有的哪些证券的市值可以纳入计算?

A:(1)上海市场可纳入计算的市值是指资者持有的上海市场非限售A股股份市值,首次公开发行新股形成的非限售A股无相应收盘价时不计算市值。非限售A股股份发生司法冻结、质押,以及存在上市公司董事、监事、高级管理人员交易限制的,不影响市值的计算。但投资者持有的ETF、封闭式基金、B股股份、债券以及将来持有的优先股的市值,不计入该投资者用于申购沪市新股的持有市值中。

(2)深圳市场可纳入计算的市值指的是投资者持有的深圳市场(包括主板、中小板和创业板)非限售A股股份市值,包括融资融券客户信用证券账户的市值和证券公司转融通担保证券明细账户的市值,不包括B股股份、基金、债券或其他限售A股股份的市值。

Q. 沪、深市场的市值可以合并计算吗?

A:不可以。投资者沪、深两个市场的市值不合并计算,单个市场市值只能用于本市场新股申购的可申购额度计算。

Q. 如何确认多个证券账户为同一投资者持有?

A:沪深两市均规定:确认多个证券账户为同一投资者持有的原则为证券账户注册资料中的“账户持有人名称”、“有效身份证明文件号码”均相同。而证券账户注册资料以发行公告确定的网上申购日(T日)前两个交易日(T-2日)日终为准。

Q. 投资者网上可申购额度的具体计算方式是怎么样的?

A:投资者可申购额度根据其在网上申购日(T日)的前两个交易日(T-2日)日终的持股市值来确定,持股市值1万元以上(含1万元)的投资者才能参与申购。

(1)上海市场每1万元市值可申购一个申购单位,不足1万元的部分不计入申购额度,每一个申购单位为1000股,申购数量应当为1000股或其整数倍。

(2)深圳市场每5000元市值配给一个申购单位,不足5000元的部分不计入申购额度。每一申购单位为500股,申购数量应当为500股或其整数倍。

(3)两市场的申购上限均不得超过主承销商规定的申购上限,该上限以不超过当次网上初始发行股数的千分之一,沪市且不得超过9999.9万股;深市且不得超过99999.95万股为准。

Q. 同一交易日内参与多只新股申购的,市值是否可重复使用?

A:可以。沪深两市均规定:T日有多只新股发行的,同一投资者参与当日每只新股网上申购的可申购额度均按其T-2日日终持有的市值确定。

Q. 如何及何时能查询到自己的市值及可申购额度?

A:投资者在申购日(T日)可以通过其指定交易的证券公司查询其按最小申购单位取整的市值或可申购额度。

Q. 投资者可以使用多个证券账户申购同一只新股吗?

A:不可以。同一投资者使用多个证券账户参与同一只新股申购的,上海市场以该投资者的第一笔申购为有效申购,其余申购均为无效申购;深圳市场以该投资者第一笔有市值的证券账户的申购为有效申购,其余申购均为无效申购。

Q. 投资者同一个证券账户可以多次申购同一只新股吗?

A:不可以。沪深两市均规定:每只新股发行,每一证券账户只能申购一次。投资者使用同一证券账户多次参与同一只新股申购的,以该投资者的第一笔申购为有效申购,其余申购均为无效申购。

Q. 申购量超过持有市值对应的网上可申购额度怎么处理?

A:沪深两市均规定:投资者在进行申购委托前需足额缴款,投资者申购量超过其持有市值对应的网上可申购额度部分为无效申购。

其中深圳市场还特别规定对于申购量超过主承销商确定的申购上限的新股申购,深交所交易系统将视为无效予以自动撤销,不予确认;

Q. 新股的申购时间?

A:(1)上海市场申购时间为T日9:30-11:30、13:00-15:00。

(2)深圳市场申购时间为T日9:15-11:30、13:00-15:00。

Q. 新股申购可以撤单吗?

A:不可以。投资者委托申购新股,一经申报,不得撤单。

Q. 若投资者T-1日时将T-2日持有的市值全卖出,然后T日申购,是否可以?

A:可以。

Q. 融资融券信用帐户是否可以直接申购新股?

A1.:根据上交所《网上申购实施办法》第四条:“融资融券客户信用证券账户的市值合并计算到该投资者持有的市值中…”,但是,该账户不能用于申购新股;

2.根据深交所《网上发行实施办法》有市值的深市融资融券信用证券账户可用于参与新股申购,融资融券信用证券账户市值与普通证券账户合并计算。若投资者的融资融券信用证券账户和普通证券账户都有市值,其新股申购可比照同一投资者多个证券账户处理,投资者可选择使用有市值的信用证券账户或有市值的普通证券账户申购新股。若投资者同时使用有市值的信用账户和有市值普通账户参与新股申购,中国结算深圳分公司将以该投资者的第一笔申购为有效申购,其余申报作无效处理。

Q. 投资者是否可同时参与网上申购与网下申购?

A:不可以。沪深两市均规定:对每只新股发行,凡参与网下发行报价或申购的投资者,不得再参与网上新股申购。

Q. 按市值申购的业务流程是什么?

A:沪深两市按市值申购的业务流程均一样。

(1)T日:投资者存入足额资金进行申购;

(2)T+1日:申购资金冻结、对申购单位进行配号;

(3)T+2日:公布中签率,并进行摇号;

(4)T+3日:公布中签结果,申购资金解冻。

Q. 新股上市首日的申报价格是否有限制?

A:是。沪深交易所对于新股上市首日的有效申报价格均做了规定。

 

 

上海证券交易所

深圳证券交易所

开盘集合竞价

不得高于发行价的120%且不得低于发行价的80%

开盘价不能通过集合竞价产生的,以连续竞价第一笔成交价作为开盘价。

连续竞价

不得高于发行价的144%且不得低于发行价的64%

特殊价格规则

14:55至15:00有效申报价格不得高于当日开盘价的120%且不得低于当日开盘价的80%。

14︰57至15︰00采用收盘集合定价,即对集中申报簿中,以最近成交价为申报价格的买卖申报进行一次性集中撮合。

 

Q. 新股上市首日,何种情况下会被停牌?

A:沪深交易所均规定新股上市首日,如出现异常波动情形的,交易所可以对新股实施临时停牌:

 

 

上海证券交易所

深圳证券交易所

第一种情形

盘中成交价格较当日开盘价首次上涨或下跌10%以上(含)

当日仅停牌一次,停牌持续时间为30分钟,停牌时间达到或超过14:55的,当日14:55复牌。

临时停牌时间为1小时

第二种情形

盘中成交价较当日开盘价首次上涨或下跌达到或超过20%的

临时停牌时间持续至当日14:55

临时停牌时间持续至当日14:57

Q. 新股上市首日临时停牌期间可以继续申报,或撤销申报吗?

A:可以。临时停牌期间,投资者可以继续申报,或撤销申报。

Q. 深交所对于新股上市首日实施的收盘价格定价和复牌集合定价是什么意思?

A:深交所规定在14:57至15:00期间实行收盘集合定价,即以14:57前最近成交价为定价,按照“时间优先”原则对买卖申报进行一次性集中撮合。如果盘中临时停牌至14:57的,停牌价就是最近成交价。需要特别注意的是,收盘集合定价期间,交易主机仅对以“最近成交价”为申报价格的买卖申报进行集中撮合,其他的申报价格均为无效申报。

与收盘阶段相类似,深交所将现行新股上市首日盘中临时停牌复牌时的集合竞价,调整为集合定价,即以停牌价为定价,复牌时对期间接受的申报价格为“停牌价”的买卖申报按“时间优先”原则进行一次性集中撮合。若投资者在停牌期间申报的价格与“停牌价”不同,则不能参与复牌集合定价。

需要特别提醒的是,以上规定仅适用于首次公开发行股票上市首日交易,暂停上市后恢复上市首日等其他实行无价格涨跌幅限制证券的交易机制,仍按照深交所《交易规则》相关规定执行。

Q. 投资者在新股上市初期的哪些交易行为属于异常交易行为?

A:(1)上交所规定新股上市初期出现的下列交易行为属于异常交易行为,上交所将予以重点监控:

 

序号

异常交易行为

1

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户,单日以竞价方式累计买入数量超过新股实际上市流通量1‰的。

2

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户进行日内反向交易或频繁隔日反向交易,且数量较大的。

3

在集合竞价阶段或收盘前15分钟,通过高价申报、大额申报、连续申报、频繁申报撤单等方式,严重影响新股开盘价或者收盘价的。

4

在连续竞价阶段,当最新成交价接近日内最高成交价时,以不低于行情即时揭示的最低买入价格累计申报买入数量超过新股实际上市流通量0.2‰的。

5

申报买入价格高于申报时点之前的行情揭示最新成交价的2%,且数量较大的。

6

利用市价委托进行大额申报,严重影响新股交易价格的。

7

本所认为需要重点监控的其他新股异常交易行为。

(2)深交所规定新股上市初期出现下列情形之一、可能影响新股交易价格的,属于新股异常交易行为:

 

时间段

异常交易行为

新股上市首日

新股后续交易

开盘集合竞价允许撤销申报期间

以显著高于新股发行价的价格或以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价5%的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上,随后撤销申报的;

以高于前收盘价5%的价格申报买入后又撤销申报,随后申报卖出该证券;或以低于前收盘价5%的价格申报卖出后又撤销申报,随后申报买入该证券的;

以高于前收盘价5%的价格或以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价5%的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上,随后撤销申报的;

开盘集合竞价不可撤销申报期间

以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价5%的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上;或以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上的;

以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价2%的价格申报买入,且累计申报买入数量占实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上;

连续竞价期间

以高于证券行情揭示的最新成交价2%的价格申报买入,且单笔申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上的;

以高于证券行情揭示的最新成交价2%的价格申报买入,且单笔申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格申报买入,且单笔申报买入数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格申报买入,且单笔申报买入数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格,在同一价位或不同价位连续申报买入,且累计申报买入数量占新股实际上市流通量的1%以上或在20万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格,在同一价位或不同价位连续申报买入,且累计申报买入数量占新股实际上市流通量的1%以上或在20万股以上的;

其他

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户或涉嫌关联的证券账户同时或在相近时间集中申报买入,且累计申报买入数量占新股实际上市流通量的1%以上或在20万股以上的。

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户或涉嫌关联的证券账户,以涨幅限制的价格申报买入,且单笔申报买入数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上,或累计申报买入数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上,可能导致新股交易价格达到或维持涨幅限制的;

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户或涉嫌关联的证券账户,进行日内反向交易次数在5次以上且日内反向交易数量占新股实际上市流通量的2%以上的。

Q. 对于出现异常交易行为的投资者,交易所可采取哪些监管措施?

A:对于出现异常交易行为的投资者,交易所可采取以下监管措施:

 

上海证券交易所

深圳证券交易所

口头或书面警示

口头或书面警示

约见谈话

要求提交合规交易承诺

要求提交书面承诺

盘中暂停账户当日交易

情节严重的,本所可以采取限制证券账户交易

认定账户所有人为不合格投资者,限制其一定时期内参与新股上市初期的交易

情节严重的,将给予限制证券账户交易的纪律处分,并计入诚信档案

上报证监会调查

涉嫌违法的,将上报中国证监会查处

 

 

声明
本文内容源自沪深交易所发布的有关新股申购的指引文件,主体文字直接摘自上交所发布《上海市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》上证发〔2013〕18 号、深交所发布《深圳市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》深证上〔2013〕456号及交易所网站投资者问答内容。开源证券只调整文字格式及顺序以增加可读性,不添加自身观点。由于篇幅有限不能处处详尽,若投资者仍有疑问可登陆沪深交易所网站查看原文。

 

             

Q. 新股申购办法规定按市值申购是什么意思?

A:根据《上海市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》、及《深圳市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》均规定“采用网上按市值申购方式首次公开发行股票”。

按市值申购的具体含义为:投资者必须持有非限售A股股份市值不低于1万元,且申购时账户内必须存有足额资金才能参与申购。

Q. 投资者的具体市值怎么计算?

A:沪深两市均规定:

(1)投资者持有的市值以投资者为单位进行计算。其中深圳证券账户多处托管的,其市值合并计算。

(2)同一市场,投资者持有多个证券账户的,多个证券账户的市值合并计算;并且融资融券客户信用证券账户的市值合并计算到该投资者持有的市值中,证券公司转融通担保证券明细账户的市值合并计算到该证券公司持有的市值中。不合格、休眠、注销证券账户不计算市值。

(3)投资者相关证券账户持有市值为其T-2 日日终持有的市值,按其T-2日证券账户中纳入市值计算范围的股份数量与相应收盘价的乘积计算。

Q. 投资者持有的哪些证券的市值可以纳入计算?

A:(1)上海市场可纳入计算的市值是指资者持有的上海市场非限售A股股份市值,首次公开发行新股形成的非限售A股无相应收盘价时不计算市值。非限售A股股份发生司法冻结、质押,以及存在上市公司董事、监事、高级管理人员交易限制的,不影响市值的计算。但投资者持有的ETF、封闭式基金、B股股份、债券以及将来持有的优先股的市值,不计入该投资者用于申购沪市新股的持有市值中。

(2)深圳市场可纳入计算的市值指的是投资者持有的深圳市场(包括主板、中小板和创业板)非限售A股股份市值,包括融资融券客户信用证券账户的市值和证券公司转融通担保证券明细账户的市值,不包括B股股份、基金、债券或其他限售A股股份的市值。

Q. 沪、深市场的市值可以合并计算吗?

A:不可以。投资者沪、深两个市场的市值不合并计算,单个市场市值只能用于本市场新股申购的可申购额度计算。

Q. 如何确认多个证券账户为同一投资者持有?

A:沪深两市均规定:确认多个证券账户为同一投资者持有的原则为证券账户注册资料中的“账户持有人名称”、“有效身份证明文件号码”均相同。而证券账户注册资料以发行公告确定的网上申购日(T日)前两个交易日(T-2日)日终为准。

Q. 投资者网上可申购额度的具体计算方式是怎么样的?

A:投资者可申购额度根据其在网上申购日(T日)的前两个交易日(T-2日)日终的持股市值来确定,持股市值1万元以上(含1万元)的投资者才能参与申购。

(1)上海市场每1万元市值可申购一个申购单位,不足1万元的部分不计入申购额度,每一个申购单位为1000股,申购数量应当为1000股或其整数倍。

(2)深圳市场每5000元市值配给一个申购单位,不足5000元的部分不计入申购额度。每一申购单位为500股,申购数量应当为500股或其整数倍。

(3)两市场的申购上限均不得超过主承销商规定的申购上限,该上限以不超过当次网上初始发行股数的千分之一,沪市且不得超过9999.9万股;深市且不得超过99999.95万股为准。

Q. 同一交易日内参与多只新股申购的,市值是否可重复使用?

A:可以。沪深两市均规定:T日有多只新股发行的,同一投资者参与当日每只新股网上申购的可申购额度均按其T-2日日终持有的市值确定。

Q. 如何及何时能查询到自己的市值及可申购额度?

A:投资者在申购日(T日)可以通过其指定交易的证券公司查询其按最小申购单位取整的市值或可申购额度。

Q. 投资者可以使用多个证券账户申购同一只新股吗?

A:不可以。同一投资者使用多个证券账户参与同一只新股申购的,上海市场以该投资者的第一笔申购为有效申购,其余申购均为无效申购;深圳市场以该投资者第一笔有市值的证券账户的申购为有效申购,其余申购均为无效申购。

Q. 投资者同一个证券账户可以多次申购同一只新股吗?

A:不可以。沪深两市均规定:每只新股发行,每一证券账户只能申购一次。投资者使用同一证券账户多次参与同一只新股申购的,以该投资者的第一笔申购为有效申购,其余申购均为无效申购。

Q. 申购量超过持有市值对应的网上可申购额度怎么处理?

A:沪深两市均规定:投资者在进行申购委托前需足额缴款,投资者申购量超过其持有市值对应的网上可申购额度部分为无效申购。

其中深圳市场还特别规定对于申购量超过主承销商确定的申购上限的新股申购,深交所交易系统将视为无效予以自动撤销,不予确认;

Q. 新股的申购时间?

A:(1)上海市场申购时间为T日9:30-11:30、13:00-15:00。

(2)深圳市场申购时间为T日9:15-11:30、13:00-15:00。

Q. 新股申购可以撤单吗?

A:不可以。投资者委托申购新股,一经申报,不得撤单。

Q. 若投资者T-1日时将T-2日持有的市值全卖出,然后T日申购,是否可以?

A:可以。

Q. 融资融券信用帐户是否可以直接申购新股?

A1.:根据上交所《网上申购实施办法》第四条:“融资融券客户信用证券账户的市值合并计算到该投资者持有的市值中…”,但是,该账户不能用于申购新股;

2.根据深交所《网上发行实施办法》有市值的深市融资融券信用证券账户可用于参与新股申购,融资融券信用证券账户市值与普通证券账户合并计算。若投资者的融资融券信用证券账户和普通证券账户都有市值,其新股申购可比照同一投资者多个证券账户处理,投资者可选择使用有市值的信用证券账户或有市值的普通证券账户申购新股。若投资者同时使用有市值的信用账户和有市值普通账户参与新股申购,中国结算深圳分公司将以该投资者的第一笔申购为有效申购,其余申报作无效处理。

Q. 投资者是否可同时参与网上申购与网下申购?

A:不可以。沪深两市均规定:对每只新股发行,凡参与网下发行报价或申购的投资者,不得再参与网上新股申购。

Q. 按市值申购的业务流程是什么?

A:沪深两市按市值申购的业务流程均一样。

(1)T日:投资者存入足额资金进行申购;

(2)T+1日:申购资金冻结、对申购单位进行配号;

(3)T+2日:公布中签率,并进行摇号;

(4)T+3日:公布中签结果,申购资金解冻。

Q. 新股上市首日的申报价格是否有限制?

A:是。沪深交易所对于新股上市首日的有效申报价格均做了规定。

 

 

上海证券交易所

深圳证券交易所

开盘集合竞价

不得高于发行价的120%且不得低于发行价的80%

开盘价不能通过集合竞价产生的,以连续竞价第一笔成交价作为开盘价。

连续竞价

不得高于发行价的144%且不得低于发行价的64%

特殊价格规则

14:55至15:00有效申报价格不得高于当日开盘价的120%且不得低于当日开盘价的80%。

14︰57至15︰00采用收盘集合定价,即对集中申报簿中,以最近成交价为申报价格的买卖申报进行一次性集中撮合。

 

Q. 新股上市首日,何种情况下会被停牌?

A:沪深交易所均规定新股上市首日,如出现异常波动情形的,交易所可以对新股实施临时停牌:

 

 

上海证券交易所

深圳证券交易所

第一种情形

盘中成交价格较当日开盘价首次上涨或下跌10%以上(含)

当日仅停牌一次,停牌持续时间为30分钟,停牌时间达到或超过14:55的,当日14:55复牌。

临时停牌时间为1小时

第二种情形

盘中成交价较当日开盘价首次上涨或下跌达到或超过20%的

临时停牌时间持续至当日14:55

临时停牌时间持续至当日14:57

Q. 新股上市首日临时停牌期间可以继续申报,或撤销申报吗?

A:可以。临时停牌期间,投资者可以继续申报,或撤销申报。

Q. 深交所对于新股上市首日实施的收盘价格定价和复牌集合定价是什么意思?

A:深交所规定在14:57至15:00期间实行收盘集合定价,即以14:57前最近成交价为定价,按照“时间优先”原则对买卖申报进行一次性集中撮合。如果盘中临时停牌至14:57的,停牌价就是最近成交价。需要特别注意的是,收盘集合定价期间,交易主机仅对以“最近成交价”为申报价格的买卖申报进行集中撮合,其他的申报价格均为无效申报。

与收盘阶段相类似,深交所将现行新股上市首日盘中临时停牌复牌时的集合竞价,调整为集合定价,即以停牌价为定价,复牌时对期间接受的申报价格为“停牌价”的买卖申报按“时间优先”原则进行一次性集中撮合。若投资者在停牌期间申报的价格与“停牌价”不同,则不能参与复牌集合定价。

需要特别提醒的是,以上规定仅适用于首次公开发行股票上市首日交易,暂停上市后恢复上市首日等其他实行无价格涨跌幅限制证券的交易机制,仍按照深交所《交易规则》相关规定执行。

Q. 投资者在新股上市初期的哪些交易行为属于异常交易行为?

A:(1)上交所规定新股上市初期出现的下列交易行为属于异常交易行为,上交所将予以重点监控:

 

序号

异常交易行为

1

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户,单日以竞价方式累计买入数量超过新股实际上市流通量1‰的。

2

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户进行日内反向交易或频繁隔日反向交易,且数量较大的。

3

在集合竞价阶段或收盘前15分钟,通过高价申报、大额申报、连续申报、频繁申报撤单等方式,严重影响新股开盘价或者收盘价的。

4

在连续竞价阶段,当最新成交价接近日内最高成交价时,以不低于行情即时揭示的最低买入价格累计申报买入数量超过新股实际上市流通量0.2‰的。

5

申报买入价格高于申报时点之前的行情揭示最新成交价的2%,且数量较大的。

6

利用市价委托进行大额申报,严重影响新股交易价格的。

7

本所认为需要重点监控的其他新股异常交易行为。

(2)深交所规定新股上市初期出现下列情形之一、可能影响新股交易价格的,属于新股异常交易行为:

 

时间段

异常交易行为

新股上市首日

新股后续交易

开盘集合竞价允许撤销申报期间

以显著高于新股发行价的价格或以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价5%的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上,随后撤销申报的;

以高于前收盘价5%的价格申报买入后又撤销申报,随后申报卖出该证券;或以低于前收盘价5%的价格申报卖出后又撤销申报,随后申报买入该证券的;

以高于前收盘价5%的价格或以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价5%的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上,随后撤销申报的;

开盘集合竞价不可撤销申报期间

以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价5%的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上;或以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价的价格申报买入,且累计申报数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上的;

以高于证券行情揭示的虚拟最新成交价2%的价格申报买入,且累计申报买入数量占实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上;

连续竞价期间

以高于证券行情揭示的最新成交价2%的价格申报买入,且单笔申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上的;

以高于证券行情揭示的最新成交价2%的价格申报买入,且单笔申报数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格申报买入,且单笔申报买入数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格申报买入,且单笔申报买入数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格,在同一价位或不同价位连续申报买入,且累计申报买入数量占新股实际上市流通量的1%以上或在20万股以上的;

以证券行情揭示的五档买入价格中的最低买入价格以上的价格,在同一价位或不同价位连续申报买入,且累计申报买入数量占新股实际上市流通量的1%以上或在20万股以上的;

其他

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户或涉嫌关联的证券账户同时或在相近时间集中申报买入,且累计申报买入数量占新股实际上市流通量的1%以上或在20万股以上的。

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户或涉嫌关联的证券账户,以涨幅限制的价格申报买入,且单笔申报买入数量占新股实际上市流通量的0.2%以上或在5万股以上,或累计申报买入数量占新股实际上市流通量的0.5%以上或在10万股以上,可能导致新股交易价格达到或维持涨幅限制的;

同一证券账户或同一控制人控制的多个证券账户或涉嫌关联的证券账户,进行日内反向交易次数在5次以上且日内反向交易数量占新股实际上市流通量的2%以上的。

Q. 对于出现异常交易行为的投资者,交易所可采取哪些监管措施?

A:对于出现异常交易行为的投资者,交易所可采取以下监管措施:

 

上海证券交易所

深圳证券交易所

口头或书面警示

口头或书面警示

约见谈话

要求提交合规交易承诺

要求提交书面承诺

盘中暂停账户当日交易

情节严重的,本所可以采取限制证券账户交易

认定账户所有人为不合格投资者,限制其一定时期内参与新股上市初期的交易

情节严重的,将给予限制证券账户交易的纪律处分,并计入诚信档案

上报证监会调查

涉嫌违法的,将上报中国证监会查处

 

 

声明
本文内容源自沪深交易所发布的有关新股申购的指引文件,主体文字直接摘自上交所发布《上海市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》上证发〔2013〕18 号、深交所发布《深圳市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》深证上〔2013〕456号及交易所网站投资者问答内容。开源证券只调整文字格式及顺序以增加可读性,不添加自身观点。由于篇幅有限不能处处详尽,若投资者仍有疑问可登陆沪深交易所网站查看原文。

 

开源证券股份有限公司版权所有 Copyright©2000-2016 All Rights 陕ICP备05002298号 Made in Allwww.cn<易网>

本站所提供的信息仅供参考,本公司开展网上证券委托业务已经中国证券监督委员会核准;该核准不构成中国证券监督管理委员会对本公司网上证券委托业务安全和效率的任何保证